📊 Evening Retrospective — 2026-09-15

Morning reference와 실제 장 마감을 분리해, 아침 판단이 장에서 어떻게 검증됐는지 복기합니다.

1. 오늘 결과

• Morning Prediction: 하락
• Actual Market: 상승
• Result: Incorrect
• KOSPI close (Actual close): 6,701.94
• Confidence: 84% (주관적 판단, 보정 확률 아님)

2. Morning reference vs Actual close

3. 왜 맞았나 / 왜 틀렸나

복기 요약

Morning은 KOSPI 절대 방향을 하락으로 전망했으나 실제 KOSPI는 6,701.94로 상승 마감했습니다. 기준값 6,684.37 대비 실제 수익률은 0.262852%이며, LLM 판단은 방향 기준으로 실패했습니다. 다만 장중 실제 상승이 Morning의 하락 근거를 완전히 무효화한 것은 아니며, 국내 반도체·자동차 약세와 금융주 강세가 공존한 차별화 장세로 정리합니다.

실제 장세를 만든 요인

실제 종가는 6,701.94로 기준값보다 17.57포인트 상승했습니다. Morning 스냅샷의 해외 반도체 위험회피와 국내 전일 급락·시장 단위 순매도는 하락 위험을 설명하는 요인이었지만, 실제 장에서는 금융주와 일부 방어·개별 종목의 강세가 지수 하락 압력을 상쇄했습니다. 입력 자료에서 확인 가능한 종목 흐름도 KB금융 +1.85%, 신한지주 +1.86%, 우리금융지주 +4.84%, 하나금융지주 +1.89%인 반면 삼성전자 -4.24%, SK하이닉스 -7.12%, 현대차 -3.92%로 엇갈렸습니다. 따라서 실제 상승은 전면적인 위험선호 회복이라기보다 지수 구성 종목 간 상대 강도와 금융주 방어력이 반도체 충격을 흡수한 결과로 해석합니다. 장중 breadth와 실시간 수급의 직접 관측값은 보존된 Morning 스냅샷에 없어 그 기여도는 확정하지 않습니다.

Morning 판단과 실제의 차이

Morning의 하락 판단은 KOSPI 기준값의 -3.26% 약세, 20일선 이격도 -1.82%, SOX -5.86%와 SMH -4.75%의 반도체 충격, VIX 상승, 전일 외국인·기관 순매도에 근거했습니다. 이 신호들은 하락 위험을 포착했지만 다음 거래일의 절대 방향을 맞히지는 못했습니다. 반대로 금융주 ADR 및 국내 금융주의 상대 강세, 공포·탐욕 지수 54의 중립 상태, 하락 업종과 상승 업종의 공존을 방향 결정에서 충분히 낮은 비중으로 반영한 점이 오판의 핵심입니다. 결과적으로 국내 추세 약세와 해외 counter-signal을 모두 확인했지만, 반대 신호가 지수 수준에서 실제로 작동할 가능성을 과소평가했습니다.

과대·과소평가한 신호

LLM 판단은 하락을 예측했지만 실제 방향은 상승이므로 평가 결과는 실패입니다. 실패 원인은 반도체와 해외 위험회피 신호를 국내 지수 전체의 지속 하락으로 확장한 데 있습니다. 시장 단위 수급은 전일 외국인·기관 순매도로 약세였으나, 종목별 장중 breadth와 실시간 수급은 관측되지 않았습니다. 이 공백을 하락 근거로 대체하지 않고 불확실성으로 남겼어야 하며, 금융주처럼 지수에 영향을 주는 반대 그룹의 상대 강도를 별도 시나리오로 평가했어야 합니다. ML의 5일 상대성과는 50개 중 37개가 음수이고 평균 -2.94%였지만, 5회 관측 전이라 pending이며 KOSPI 절대 방향 실패의 원인이나 개선 근거로 사용하지 않습니다.

4. 데이터 제약

• 확인된 데이터 제약 없음
• 수급·breadth가 없는 경우 특정 투자 주체의 매수·매도로 원인을 단정하지 않았습니다.

5. ML evaluation

• Status: pending
• Evaluated: 0 | Pending: 411
• Mature date/session: 5 observed sessions not reached
• Current result: pending

6. Improvement lifecycle

• Current runtime improvement: Applied from previous cycle (prompt context read-back verified)
• Today's new proposal: proposal-8451a5c133aecd2c (lifecycle: approved)
• Today's applied change: None — proposal is not effective yet

7. 다음 세션에 볼 것

• KOSPI 6,684.37 및 20일선 이격도 -1.82%
• SOX -5.86%와 SMH -4.75%의 반도체 위험선호 변화
• 외국인·기관 KOSPI 순매도 지속 여부
• VIX 17.1 및 국내 변동성 2.75%

• Morning direction·confidence·snapshot cutoff는 Evening에서 수정하지 않았습니다.
• Daily Lab Note slug는 생성하지 않습니다.

⚠️ 본 문서는 투자 권유가 아니라 StockPulse V1 Fixed의 장 마감 복기와 실험 기록입니다. 실제 매매는 본인의 판단과 책임으로 결정해야 합니다.